Ktorá investícia Ti prinesie viac?
Po prudkom raste úrokových sadzieb v rokoch 2022 a 2023 sa trh s hypotékami začal stabilizovať – úroky klesajú a ceny nehnuteľností opäť rastú. Mnohí preto uvažujú, že investícia do bytu „na prenájom“ je opäť tou správnou cestou. Ale čo ak existuje výhodnejšia možnosť?
V Brokerii sme sa rozhodli porovnať dve najčastejšie investičné stratégie:
kúpu investičnej nehnuteľnosti a dlhodobé investovanie do akcií.
Vychádzali sme z reálnych čísel, aktuálnych cien bytov a historickej výkonnosti indexu S&P 500.
Modelový príklad: Zvolen a dvojizbový byt
- Nadobúdacia cena: 132 500 €
- Hypotéka: 106 000 € na 30 rokov
- Mesačné splátky vrátane nákladov: 726 €
- Mesačný príjem z nájmu: 644 €
- Ročný rast hodnoty nehnuteľností: 5,56 % (dlhodobý priemer podľa NBS)
Na prvý pohľad je jasné, že náklady prevyšujú príjem.
Prečo teda ľudia stále investujú do nehnuteľností?
Odpoveď znie: kvôli očakávanému rastu ceny.
Po 30 rokoch by však celková hodnota takejto investície dosiahla približne 640 680 €.
A čo akcie?
Ak by si tú istú sumu (vstupnú hotovosť 26 500 € a mesačne 476 €) investoval do podielových fondov s výnosom 8 % ročne, po 30 rokoch by si mal na účte približne 751 403 €.
To je rozdiel viac než 110-tisíc eur v prospech investícií do akcií – bez nutnosti riešiť opravy, nájomníkov, výpadky príjmov či dane z prenájmu a nehnuteľnosti.
Čo hovoria odborníci?
Na túto tému sme sa rozprávala s top analytikmi Ľubomírom Koršňákom (UniCredit Bank) a Evou Sadovskou (Wood & Company). Obaja sa zhodli, že:
- Demografický vývoj na Slovensku nie je priaznivý – klesá počet kupujúcich.
- Bytov sa stavia málo, no ceny sú už veľmi vysoko.
- Nájomné často nedokáže pokryť náklady na hypotéku.
- Akcie sú volatilnejšie, no v dlhodobom horizonte zvyčajne výnosnejšie a jednoduchšie na správu.
Záver
Ak premýšľaš nad tým, kam investovať svoje peniaze – oplatí sa pozrieť aj mimo tradičné rámce. Nehnuteľnosti sú „hmotné“ a mnohým dodávajú pocit istoty, no číselne čoraz častejšie ťahajú za kratší koniec.
Investície do kvalitne spravovaných fondov Ti môžu priniesť vyšší výnos, vyššiu likviditu a nižšiu starostlivosť. A hlavne – čas pracuje v tvoj prospech.
Máš vlastný cieľ?
Kontaktuj nás – radi Ti s ním pomôžeme!
- All Rights Reserved